Hva lønner seg -  eie eller leie?

Det er nærmest opplest og vedtatt vedtatt at det lønner seg å eie bolig. Særlig når prisene stiger, gir det en god følelse å se at egenkapitalen i boligen vokser. Men er det nå så sikkert at det alltid lønner seg å kaste seg på boligkarusellen?

Ifølge økonomisk teori skal det koste omtrent det samme å eie som å leie bolig, skriver nettstedet Forbrukerrådet i en lengre artikkel om boligmarkedet, prisdannelse og leie eller eie.

Boligprisene avhenger av renter, prisstigning, arbeidsmarked, markedspsykologi og ikke minst hvor man ønsker å bo. I tillegg har boligprisene økt voldsomt de siste årene, mens leieprisene kryper langsommere etter.

Boligsøkende kan regne med at det svir omtrent like mye i lommeboka å flytte inn i en sentrumsnær storbyleilighet, enten den kjøpes eller leies, skriver Forbrukerrådet.

Og selv om man har egenkapital å skyte inn, må man regne med en rentekostnad på denne som tilsvarer den renten man alternativt kunne få ved å sette pengene på en høyrentekonto.

Skatt og tid
Det norske skattesystemet gjør det gunstig å putte det man måtte ha av penger i bolig. Lave likningstakster i kombinasjon med lån, gjør at formuen og dermed formuesskatten krymper til null. Ulempen er at inngangsbilletten er dyr. I tillegg til renter og gebyrer kommer dokumentavgift og tinglysingsgebyrer.

Skal man bo kortere enn cirka tre år et sted, vil det lønne seg å leie fremfor å eie. En analyse fra Norges Bank viser at boligprisene fra 1819 til i dag generelt har økt mer enn andre priser.

Risikoen ligger i at boligverdien har svingt kraftig over tid. Faktisk svinger boligmarkedet nesten like mye som børsen. Boligkjøp innebærer dermed en betydelig risiko for å tape sparepenger.

Usikker utvikling
Skulle de gode tidene ta slutt, kan boligprisene falle. Og jo mer lån, desto mer sårbar blir man som boligeier. Lang nedbetalingstid og flere avdragsfrie år tyder også på at det blir vanskeligere å finansiere videre oppgang. Mange fagøkonomer mener at det er en betydelig risiko for at boligprisene er nær en topp og at et fall i boligprisene ikke kan utelukkes.

Å spå om boligmarkedet er vanskelig. Men er man usikker, kan leie være et godt alternativ. For når det i tillegg koster omtrent det samme å leie som å eie, er det ingen grunn til å forhaste seg med boligkjøpet, særlig ikke hvis man ikke er sikker på hvor man ønsker å bo noen år fram i tid.

Dessuten er ikke en leiebolig utsatt for de samme uforutsigbare kostnadsøkninger som en som eier. Renteøkninger, økninger i kommunale avgifter og gebyrer, økte likningstakster, innføring av kommunal eiendomsskatt, uforutsette vedlikeholdskostnader etc kan ikke utliknes i økt husleie innenfor en tre-års periode. I de første 3 årene du leier en bolig, kan husleia bare økes en gang pr år – og da med endringene i konsumprisindeksen til  SSB som de siste årene har ligget stabilt mellom 1 og 3 prosent.